平臺疑似存在集合標，項目信息前后矛盾，銀谷在線還要不要備案啊？

作為一家百億級的P2P平臺，在備案的沖刺階段，銀谷在線的投資標的疑似存在集合標行為。此外同一個項目時隔半月披露的信息截然不同，項目信息披露前后不一致，銀谷在線備案之路可能有點難走。

銀谷在線是東方銀谷（北京）投資管理有限公司（以下簡稱：東方銀谷）旗下網(wǎng)絡借貸信息撮合平臺，該平臺2016年7月15日正式上線運營。2018年3月12日起記者對該平臺進行了連續(xù)跟蹤。從3月12日至3月27日，銀谷在線累計借貸金額由315.41億元增加至320.07億元，累計借貸筆數(shù)由51.79萬筆增加至52.55萬筆，累計出借人數(shù)由16.62萬人次增加至16.63萬人次，截至2017年3月27日銀谷在線的人均累計借款金額和出借金額分別為6.09萬元和19.25萬元，銀谷在線也是一家百億級的P2P平臺。

官網(wǎng)顯示，銀谷在線是東方銀谷（北京）投資管理有限公司（以下簡稱：東方銀谷）旗下網(wǎng)絡借貸信息撮合平臺，專注于通過互聯(lián)網(wǎng)為有資金需求的借款人和有財富管理需求的出借人搭建簡單、透明、誠信、便捷的互聯(lián)網(wǎng)平臺。同時官網(wǎng)顯示，東方銀谷在穩(wěn)健運營的同時，一直致力于發(fā)揮行業(yè)自律作用，先后加入了中國企業(yè)聯(lián)合會、中國企業(yè)家協(xié)會（理事單位）、中國信息協(xié)會（常務理事單位）等行業(yè)自律組織與研究協(xié)會，東方銀谷總裁孫敏女士更成為北京信用協(xié)會副會長、中國信息協(xié)會常務理事。

但是調查發(fā)現(xiàn)，銀谷在線疑似存在資產(chǎn)包轉讓行為，同一項目借款人信息前后披露不一致，銀谷在線的備案之路可能有點艱難。

銀谷在線疑似存在集合標

記者以出借人的身份對銀谷在線的出借項目進行了調查。官網(wǎng)顯示銀谷在線的出借項目除了新手專區(qū)外，主要由銀多利計劃和月盈利計劃組成，銀多利計劃由1個月、3個月、6個月、12個月、24個月和36個月等不同期限的借款項目組成；月盈利計劃有12個月、24個月和36個月等三種類型，偏向長期，其中月盈利計劃下有銀月盈、谷雙豐和銀睿通三個類型。

2018年3月27日記者在谷雙豐項目中看到了一個編號為GSF125920348003的2年期項目，該項目加入日期是2018年3月24日，計息日起是2018年3月25日，回款日期是2020年3月25日。該項目計劃總額100萬元，鎖定期限24個月，期待年化回報率10%，但3月27日記者看到該項目沒有完成滿額募集：

在出借記錄上，記者看到該項目的出借人僅有三人，三個出借人的累計出借金額僅有21萬元：

記者在調查該項目的債權明細時發(fā)現(xiàn)，該項目債權明細中披露了30個借款人，全部30個借款人的借款金額達到176.18萬元，借款用途主要用于擴大經(jīng)營、資金周轉等用途：

顯而易見，在這個項目中借款人的借款金額超過了出借人的出借金額。

為什么會出現(xiàn)這種情況？

記者了解到，2017年以前曾出現(xiàn)過一種集合標的模式。集合標在網(wǎng)貸平臺上主要有兩種，一種就打包資產(chǎn)債權轉讓模式，即合作機構將多個資產(chǎn)以打包轉讓的方式在平臺發(fā)布標的募資，此類資產(chǎn)多為消費信貸，并且資產(chǎn)信息多不透明；另一種為常見的理財計劃，即平臺將散標或債權轉讓標打包發(fā)售，投資人授予平臺決策權，由平臺自動匹配債權。

從記者在銀谷在線上看到的這個谷雙豐項目來看，該情形具有第二種情況的特征，即平臺自動匹配債權，而債權的來源是打包的債權。

監(jiān)管機構對網(wǎng)貸機構的定位是“依法設立，專門從事網(wǎng)絡借貸信息中介業(yè)務活動的金融信息中介公司，該類機構以互聯(lián)網(wǎng)為主要渠道，為借款人與出借人（即貸款人）實現(xiàn)直接借貸提供信息搜集、信息公布、資信評估、信息交互、借貸撮合等服務”，不得“開展類資產(chǎn)證券化業(yè)務或實現(xiàn)以打包資產(chǎn)、資產(chǎn)證券化、信托資產(chǎn)、基金份額等形式的債權轉讓行為”，而銀谷在線谷雙豐項目存在的這種情形，有可能違背了監(jiān)管機構的相關規(guī)定，平臺可能也因為此類行為存在備案問題。

借款人前后信息披露不一致

事實上早在2018年3月中旬記者就對銀谷在線進行了研究。2018年3月12日記者在官網(wǎng)上看到了一個編號為YYY125847433002的名叫銀月盈-12期借款項目：

銀月盈12期借款項目的計劃總額為200萬元，截至2018年3月12日15:35，已經(jīng)有23個借款人加入。在借款人信息一覽，銀谷在線“溫馨提示：為了保護借款人隱私，僅展示部分債權信息。出借成功后可以再出借記錄中查看匹配債權明細”，然后記者看到了如下的借款信息：

記者當時對該項目借款人進行了統(tǒng)計。統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，該項目披露的借款人有30人，30個借款人的借款總額已經(jīng)達到209.99萬元，已經(jīng)超過了銀月盈12期借款項目的計劃總額：

官網(wǎng)也同時顯示到，該項目的加入日期是2018年3月11日10:00:03至2018年3月11日23:00，計息日起是2018年3月12日，也就是說記者看到銀月盈12期這個項目時，該項目已經(jīng)處于封閉期，但從實際借款的情形來看，借款金額已經(jīng)超過了項目計劃募資金額。

不過當2018年3月27日記者再對編號為YYY125847433002的銀月盈-12期項目進行查看時，發(fā)現(xiàn)網(wǎng)站披露的項目信息與記者在3月12日看到的該項目信息完全不同。

募資金額上，該項目募集進度完成了62.4%，也就是真實募集資金約為124.8萬元，借款人方面，該項目的借款人均是小額借款。

明顯看到同樣的標的在3月12日和3月27日在借款人一項上披露的信息明顯不一致，原來借款人多達十幾萬的借款金額變成了幾百塊的金額。2017年3月27日記者專門就此事向東方銀谷發(fā)了采訪函，但直到發(fā)稿時還未得到對方的回應。

2017年12月《關于做好P2P網(wǎng)絡借貸風險專項整治整改驗收工作的通知》（網(wǎng)貸整治辦函[2017]57號）（以下簡稱：57號文）明確了網(wǎng)貸平臺整改驗收的時間節(jié)點，即“2018年4月底之前完成轄區(qū)內(nèi)主要網(wǎng)貸機構的備案登記工作……對于難度極大、情況極其復雜的個別機構，最遲應當于2018年6月末之前完成相關工作”，《網(wǎng)絡借貸信息中介機構業(yè)務活動管理暫行辦法》明確要“保證披露的信息真實、準確、完整、及時、公平，不得有虛假記載、誤導性稱述或者重大遺漏”。在備案的沖刺階段，銀谷在線連項目的信息披露都做不到準確、完整，如此這般，備案的道路可能有點艱難。